|
第一部分 行业趋势：Mini LED与OLED 陷入零和博弈，大中小屏攻防战激烈展开
随着各个细分领域搭载Mini LED背光的LCD屏幕出货量规模的提升，与OLED正面对抗的情势无可避免。在大中小屏各个应用场景，陷入了Mini LED背光得到的，就是OLED失去的局面，反之亦然，因而构成典型的零和博弈。有趣的是，这并非技术发展史上通常见到的单向度替代模式，而是两种技术各有攻防，互别苗头。
2024年Mini LED背光TV市场虽起势明显，但OLED技术在IT市场获得正面反响，也抑制了品牌在Mini LED背光技术的投入积极性，TrendForce预估2024年各应用总出货量为12.7Mpcs，相较于2023年，同比减少5%。
TV，车用以及未来的Monitor市场，Mini LED优势大过OLED。在TV市场，Mini LED背光降本效果显著，同时OLED技术在大尺寸化电视市场后力更显不足，为增强产品价差从而提高品牌的竞争力，Mini LED背光技术是提升产品规格的首选方案，长期而言也将正向反应在Monitor市场，带动其渗透率提升。车用市场，Mini LED以可靠性优势胜出，出货占比超过OLED。
然而在NB、Tablet与VR，Mini LED战力不及OLED。Apple拥抱OLED NB与Tablet产品，将改变整个市场格局，导致Mini LED背光技术在这两个应用领域的渗透率持续缩减。而VR应用场景，Mini LED背光技术在高阶市场的显示性能无法与OLEDoS相比，转攻中低阶市场又显得价格劣势明显，陷入两头为难的境地。
第二部分 技术方向：Mini LED一心降低成本，OLED矢志提升效能
2024年Mini LED背光技术方面最大的变化是解决方案逐渐趋向成熟，降本路径在上下游产业链都逐渐取得共识。本章探讨了业界聚焦的降本路径，包括PCB/LED芯片/驱动IC和工艺材料等的多方面策略，这些产业共识有助于加速产品的标准化。标准化激励供应链厂商敢于放手扩大规模，进一步加强成本竞争力。至此，Mini LED背光发展的最大障碍有望被移除。TrendForce分析，Mini LED目前形成高度共识的一些降本路径如下：
1.PCB降本路径：
由FR4向单面铝基板、鱼叉板、灯条形式变更，分别应用于高、中、低分区产品。
鱼叉板设计通过提高PCB板材利用率，实现降本30%以上。
材料用量减少、单板利用率提升、精度要求降低，降低了PCB制造成本，但带来了可靠性挑战。
降本的关键机遇在于单灯板尺寸能否标准化。
2.LED芯片降本路径：
增大Pitch值或通过光学设计优化出光角度，减少LED颗数，实现降本。
采用高压芯片（如18V/24V/36V）减少单区LED颗数，同时提高发光效率，降低驱动电流，简化走线设计。
3.驱动IC降本路径：
PM（被动矩阵式）和AM（主动矩阵式）两种驱动模式中，AM方案因布线简单、每个分区可单独驱动，被广泛采用。
AM驱动IC搭配单层铝基板和高压LED芯片，减少LED串联数量，最大化驱动效率，降低PCB布线复杂度。
随着分区数增多，驱动IC需求增加，趋势是使用更多通道数的驱动IC。
采用AM Driver IC的材料成本相较于PM Driver IC有超7成的显著降幅，且通道数的增加有利于降本优势的扩大
4.工艺材料降本路径：
COB产品普遍采用点胶工艺，降低材料和工艺成本，并提高出光均匀性。
部分厂商将量子点扩散膜替换为量子点扩散板，单道制程降本20%，但可能面临高温可靠性挑战。
本章还探讨了在Mini LED来势汹汹的降本竞争压力之下，OLED阵营通过串联架构、Oxide背板、无光罩蒸镀、蓝色磷光等技术革新，让OLED显示方案日趋完善，以更多的实力争取NB等IT产品导入，防守来自Mini LED的威胁。
第三部分 TV市场：Mini LED 产品定位分众策略奏效，全球销量首次超越OLED
从本章到第五章，TrendForce逐一分析TV,IT和汽车这三大应用场景中，Mini LED背光的发展趋势。
2024年，Mini LED背光TV出货量预估为6,420Kpcs，其中中国品牌厂商获得Mini LED背光TV市场的主导权，在Mini LED背光供应链的完善与各家降本架构的逐步推进之下，实现了大幅成长，全球出货量相较于2023年成长了59%。
OLED在70~80吋虽然有77吋与83吋等产品可以对应，但在8.5代生产成本竞争力不佳，因此也导致OLED无法跟进LCD在超大尺寸上的灵活布局。加上相对集中的供给、缺乏弹性的面板价格、品牌策略的转变、经济切割尺寸集中在55吋和65吋等问题，OLED无法像Mini LED 背光TV一样通过多元化覆盖（Diversified Coverage）策略来实现对分众市场的占领。因此在2024年总出货量上历史上首次被Mini LED背光TV超越。
从长期趋势判断，未来Mini LED背光TV产品定价应会持续低于OLED，部分产品价格甚至会与高阶LCD重迭，将会进一步提高Mini LED产品的渗透率。
第四部分 IT市场：OLED站稳高阶产品定位，Mini LED或是“破壁人”
2023年Mini LED背光MNT出货量预估为347Kpcs，相较于2022年仅成长了48%，低于原先预期。主要因为OLED技术在终端高阶市场获得正面回响，品牌厂商更愿意积极投入OLED产品线，导致Samsung市场占比缩小至46%。但在中低阶市场有中国品牌持续入局，但受限于品牌的知名度和推动力，受惠力度有限。
中国品牌厂商例如钛度、泰坦军团等在Mini LED背光MNT应用领域，持续跟进新规格新产品，带动2024年中国品牌市场占比来到33%。
OLED Monitor在当前市场则显得炙手可热，几乎是所有品牌抢食高阶市场的标准配置产品。2024年OLED Monitor供给能力较2023年倍增，占比75%的SDC QD OLED仍是主流，同时间LGD的WOLED供给规模也逐步上调。由于需求热络，预估2025年OLED MNT面板供给量将攀升至2.4Mpcs，且CSOT也将加入供给行列。
在OLED MNT面板供给日渐充足的前提下，品牌端对于Mini LED背光的布局意愿也将连带被削弱。品牌几乎都把高阶MNT资源放在OLED的推广上，对接近定位的Mini LED背光产品形成严重的排挤效应。
长期趋势观察，TrendForce对这一市场Mini LED应用的前景并不悲观，随着Mini LED背光TV应用出货规模的提升，降本效益有望外溢MNT应用，再现Mini LED产品定位可以多元化覆盖的策略优势，突破MNT高阶产品囿于于电竞市场的局面。
本章其余部分包含NB市场Mini LED背光/OLED产品的价格差异分析，出货量分析等内容。在对传统的中美欧三大主流市场的产品规格分析之外，本期报告还额外补充了印度/巴西两大新兴市场Mini LED背光/OLED新型显示各产品销售机种数量以及价格趋势分析。
第五部分 汽车市场：智能座舱从概念到量产，Mini LED坐享多屏化和大屏化红利
随着智能座舱呈现数字化趋势，汽车显示成为串联车辆与驾驶互动的重要接口。车用显示包括仪表盘、中控显示、后视镜、抬头显示器、后座娱乐应用等，随着越来越多的车款搭载多样化车用显示产品，更大面积，更宽的纵横比，更多的显示器，更自由的放置方式成为车载显示的发展方向，加上高动态对比 (HDR)、区域调光 (Local Dimming)、广色域等性能参数持续提升，车用显示市场需求规模持续保持快速成长趋势。根据 TrendForce 分析，2028 年车用显示面板出货将达到 2.57 亿片，Mini LED 显示将会坐享红利，渗透率达到5.9%，高于OLED的4.1%。
第六部分：产业动态：从百舸争流到龙争虎斗，Mini LED实力玩家浮出水面
随着Mini LED 背光产品逐渐进入量产阶段，活跃度较高的厂商名单也出现了明显的变化。不同的玩家押注了不同的技术路线和产品方案，2024年的市场选择出了当下的主流技术和方案，押对方向的厂商正在享用赢家的红利和回报，错过的玩家又开始一轮紧锣密鼓的投注。
本章内容梳理了Mini LED背光市场的主要供应链，重点关注了芯片，驱动IC，转移设备，封测&模组以及应用等领域的领导厂商在Mini LED相关领域的产品，技术，营收，供应链方面的动态。
Mini LED背光相比传统背光市场，是一次重大的技术革新，带来产业链格局的巨大变化。传统背光供应链企业具有强大的先发优势和在位者红利，然而新玩家也从变化中充分受益，打破原有的垄断格局而崛起，到2024年，实力玩家开始站上行业竞技场的中央。
本期报告新增了澳洋顺昌，华源智信，芯格诺，晶科电子，芯乐光，华引芯，芯瑞达，艾斯谱等充分受益于Mini LED背光红利的细分市场玩家分析，此外还增加了在LED 玻璃基板方面具有深厚布局的沃格光电之动态分析。
2025 Mini LED背光显示趋势与OLED技术竞争分析
第一章 Mini LED背光/OLED应用出货与渗透率预估
2024-2028 Mini LED背光各消费性电子应用出货量总览
2024-2028 Mini LED背光各消费性电子应用渗透率总览
2024-2028 Mini LED背光/OLED TV出货预估
2024-2028 Mini LED背光/OLED TV渗透率预估
2024-2028 Mini LED背光/OLED MNT出货预估
2024-2028 Mini LED背光/OLED MNT渗透率预估
2024-2028 Mini LED背光/OLED NB出货预估
2024-2028 Mini LED背光/OLED NB渗透率预估
2024-2028 Mini LED背光/OLED Tablet出货预估
2024-2028 Mini LED背光/OLED Tablet渗透率预估
2024-2028 Mini LED背光VR出货与渗透率预估
2024-2028 Mini LED背光TV型态与LED需求预估
2024-2028 Mini LED背光MNT型态与LED需求预估
2024-2028 Mini LED背光NB型态与LED需求预估
2024-2028 Mini LED背光Tablet型态与LED需求预估
2024-2028 Mini LED背光VR型态与LED需求预估
Mini LED背光各应用LED需求量-COB
Mini LED背光各应用LED需求量-POB
Mini LED背光各应用LED产值预估-COB
Mini LED背光各应用LED产值预估-POB
Mini LED背光各应用LED产值预估-COB与POB
第二章 Mini LED背光技术发展趋势
COB技术降本路径分析
PCB降本路径分析
芯片降本路径分析
Mini LED背光驱动架构分析
驱动IC降本路径分析
AM Driver IC市场分析
8 Channel AM Driver IC主流产品对比
工艺材料降本分析
8.x世代OLED面板产线投资计划
Apple产品导入OLED技术的布局
OLED技术发展蓝图
OLED效能提升方案 - CSOT Ink-jet VS. UDC Dry Printed
OLED效能提升方案 - JDI eLEAP VS. Visionox ViP
第三章 Mini LED背光/OLED 电视市场
Mini LED背光/OLED新型显示各市场TV销售机种数量分析
Mini LED背光/OLED新型显示TV各市场价格差异分析
2022-2024(E)超大尺寸TV整机需求变化-75吋与80吋级
2023-2024(E)超大尺寸TV整机需求变化-98吋与100吋
Mini LED背光TV产品各市场价格变动分析
中国市场各分区Mini LED背光TV产品规格/价格变动分析
中国市场低价Mini LED背光TV产品规格/价格变动分析
低分区TV背光源成本分析
中分区TV背光源成本分析
高分区TV背光源成本分析
品牌布局动态- 2023/2024 Mini LED 背光TV产品概况
2023-2024 Mini LED背光TV品牌出货
Mini LED 背光TV供应链分析
主流Mini LED背光TV售价比较
2023-2024(E) OLED TV出货量与渗透率
TV面板价格比较：55吋 OLED V.S. LCD Open Cell
第四章 Mini LED背光/OLED IT市场
4.1 MNT市场 P67
Mini LED背光/OLED新型显示各市场MNT销售机种数量分析
中国市场各分区Mini LED背光MNT产品销售机种数量变动分析
Mini LED背光/OLED新型显示MNT各市场价格差异分析
Mini LED背光MNT产品各市场价格变动分析
中国市场各分区Mini LED背光MNT产品规格/价格变动分析
美国市场各分区Mini LED背光MNT产品规格/价格变动分析
英国市场各分区Mini LED背光MNT产品规格/价格变动分析
中国市场玻璃基Mini LED背光MNT产品规格/价格变动分析
2023-2024 Mini LED背光MNT品牌出货
1H24主流OLED MNT整机售价比较
2023-2025(F) OLED MNT出货与面板供给状况
2023-2024(E) OLED MNT品牌占有率
4.2 NB市场 P82
Mini LED背光/OLED新型显示各市场NB销售机种数量分析
Mini LED背光/OLED新型显示NB各市场价格差异分析
Mini LED背光NB产品各市场价格变动分析
2023-2025(F) NB LTPS LCD面板出货
2022-2027(F) NB OLED面板出货预估
2022-2027(F) OLED NB整机出货预估
4.3 Tablet市场 P90
Mini LED背光/OLED新型显示各市场Tablet销售机种数量分析
Mini LED背光/OLED新型显示Tablet各市场价格差异分析
4.4 各应用其他区域市场 P93
印度市场Mini LED背光/OLED新型显示各产品销售机种数量分析
印度市场Mini LED背光/OLED新型显示各产品价格差异分析
巴西市场Mini LED背光/OLED新型显示各产品销售机种数量分析
巴西市场Mini LED背光/OLED新型显示各产品价格差异分析
第五章 Mini LED车用显示市场
智慧座舱 (Smart Cockpit) 趋势
车用显示技术总览
2024-2028 车用显示面板市场出货与渗透率
2024-2028 车用背光 LED 市场产值分析
2022-2023 Mini LED / HDR 车用显示趋势- 面板尺寸
2022-2023 Mini LED / HDR 车用显示趋势- 分区调光数量
2022 Mini LED / HDR 车用显示- 规格 vs. 供应链
2023 Mini LED / HDR 车用显示- 规格 vs. 供应链
COB / COG / POG 技术分析
2022-2028 Mini LED / HDR 车用显示时程与规格分析
蔚来 ET7 / ET5 / ES7 车用显示- 规格与成本分析
荣威 RX5 车用显示- 规格与成本分析
Cadillac LYRIQ 车用显示- 规格与成本分析
Buick Electra E5 车用显示- 规格与成本分析
林肯 航海家 车用显示- 规格与成本分析
Cadillac Celestiq 车用显示- 规格与成本分析
LCD (侧入式 / 直下式) vs. OLED 车用显示规格分析
2024 车用显示成本分析- 侧入式与直下式
2024 车用背光 LED 产品规格与价格分析
Mini LED 车用显示- 驱动 IC 规格分析
Mini LED 车用显示- 直接 (Direct) / 行扫 (Scan) 驱动 IC 优缺点分析
2022-2024 OLED 车用显示时程与规格分析
车用背光显示市场价值链分析
2024-2028 抬头显示器市场规模- 产品与区域市场分析
2024 抬头显示器产品规格分析
AR-HUD 技术分析
2023-2024 抬头显示器产品价格分析
全景抬头显示器 (P-HUD) vs. 透明显示 (Transparent Display)
AR-HUD 车厂供应链与产品规格分析
抬头显示器市场价值链分析
第六章 Mini LED背光产业动态
Mini LED 背光市场供应链
LED 芯片厂商- 华灿光电
LED 芯片厂商- 澳洋顺昌
驱动IC厂商:华源智信
驱动IC厂商:芯格诺
设备厂商: Kulicke & Soffa
设备厂商- 新益昌
LED 封装厂商- 亿光电子
LED 封装厂商- 隆达
LED 封装厂商- 聚飞光电
LED 封装厂商- 晶科电子
LED 封装厂商- 鸿利显示
LED 封装厂商- 国星光电
LED 模块厂商- 芯乐光
LED 封装厂商- 华引芯
LED 封装厂商- 艾斯谱光电
LED 封装厂商- 芯瑞达
LED 玻璃基板厂商- 沃格光电
应用厂商- 京东方 (BOE)
应用厂商- 天马
应用厂商- TCL
应用厂商- 海信
应用厂商- 小米
